外资流出创股灾以来新高!香港严查股权质押 浓眉大眼也靠不住了?

摘要

【外资流出创股灾以来新高!香港严查股权质押 浓眉大眼也靠不住了?】本月外资流出已达192亿元,为2015年7月股灾以来新高。而晚间有报道称,外资流出可能和香港严查中资机构的高风险股权质押业务有关。

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  虽然周三沪指微涨,但日K线仍然收出2019年以来的第一次三连阴。更让市场焦虑的是,本月外资流出已达192亿元,为2015年7月股灾以来新高。而晚间有报道称,外资流出可能和香港严查中资机构的高风险股权质押业务有关。难道“浓眉大眼”的外资也靠不住了吗?(推荐阅读>>>香港金管局证监会重拳监管高风险股权质押 近期北上资金大流出或与此有关)

  净流出创股灾以来新高

  作为本轮行情的发动机,外资的动向是许多市场机构判断A股未来走势的重要依据。而东方财富网数据显示,截至4月24日,当月陆港通北向资金净流出192.34亿元,已经成为2014年沪港通开通以来北向资金净流出第二多的月份,仅次于股灾期间2015年7月的315亿。

  事实上,从3月19日开始,北向资金就呈现流出多、流入少的局面,期间24日个交易日,净流入的仅7个交易日。

  外资外逃的原因找到了?

  对于外资流出的原因,市场有不同的解读。券商中国昨晚的报道称,这可能和香港监管机构严查中资机构的抵押贷款有关。

  报道称,香港证监会最近对一个内地银行集团所属的一家银行及由该集团的一家附属公司所拥有的持牌法团进行了现场检查。金管局及证监会发现,该集团透过私募基金及其他实体,进行了一连串引起值得严重关注的复杂交易。

  香港证监会认为,该集团设立的有关安排,表面上虽然为其附属公司于私募基金的投资,但实质上是一项以该银行提供的资金作支援的保证金融资贷款。

  报道援引内地市场人士认为,“做这种复杂交易结构的肯定不止一家,如果联系近期北向资金持续卖出A股的情况,这项检查可能与A股存在一定联系。”

  报道称,目前香港配资价格仅相当于内地一半的水平,香港的资金价格具备很大的优势,而且杠杆水平也可以做得比较高,不少内地资金透过香港进行配资,再绕道回A股的情况也比较多。这可能是过半年时间,北上资金大举杀入A股的重要原因。

  外资仍在“喝酒吃药”

  不过,更多机构认为,在目前情况下,真正的外资并不存在撤退的意向,只是当前仓位在“调结构”。

  数据显示,北向外资的最新持股呈现明显的结构性特征,即重点布局大消费行业。截至4月23日,1972只股获北向资金持有,合计持股量为517.81亿股,合计持股市值1.07万亿元。

  分行业看,持股市值最多的前五大行业分别是食品饮料、家用电器、非银金融、银行、医药生物,持股市值分别为2162.08亿元、1194.33亿元、1057.19亿元、960.23亿元、874.46亿元。

  值得注意的是,排名第一位的食品饮料市值占总持股市值的比例就超20%,另外家电、医药等大消费行业的市值占比也接近20%。

  两大维度掘金外资重仓股

  个股方面,有专业观点建议可从两大维度关注。

  一是北上资金仍在逆市净买入的个股:

  从陆股通十大成交活跃股看,虽然4月以来净卖出额位居历史第三位,但活跃榜上的个股却以净买入居多,呈现明显的机构性特征。

  其中招商银行净买入超33亿;平安银行分众传媒超10亿;上汽集团苏宁易购中国国旅也超6亿。

  二是北上资金持股占流通股本比例超10%的个股。有分析认为,这些个股未来都有潜力成为被外资“买爆”的个股。